La planificación del impuesto sobre el patrimonio postelectoral requiere un enfoque cauteloso

Como muchas personas, es posible que haya pospuesto la finalización de la planificación del impuesto sobre el patrimonio. Ya estaban disponibles los resultados de las elecciones de 2024. Algunas personas pospusieron cualquier donación para tomar una decisión final. Otros crearon fideicomisos y les regalaron cantidades más pequeñas como reserva de posición. Ahora que la Casa Blanca y ambas cámaras del Congreso están bajo control republicano, ¿qué sigue?

Las Leyes de Empleo y Reducción de Impuestos de 2017 y la actual exención del impuesto federal sobre el patrimonio de $13,61 millones expiran el 31 de diciembre de 2025. Si bien los republicanos han expresado su intención de extender la ley tributaria de 2017 dentro de los primeros 100 días de la nueva administración, los detalles de esta la extensión sigue siendo incierta. Esta incertidumbre exige un enfoque cauteloso en la planificación del impuesto al patrimonio.

Después de las elecciones, la Cámara estará bajo el control de los republicanos por una escasa mayoría. Los republicanos tendrán mayoría en el Senado con 53 escaños. Sin embargo, tener mayoría en ambas cámaras no garantiza la prórroga de la ley tributaria de 2017. Aún debe considerarse el uso de obstrucciones por parte de los demócratas, una táctica utilizada para retrasar o bloquear una votación. En la Cámara, se requiere una mayoría simple para evitar un obstruccionismo. Sin embargo, se necesitan 60 votos en el Senado para evitar un obstruccionismo. Los republicanos no tendrán 60 votos sin el apoyo de los demócratas, lo cual es poco probable.

Para evitar un obstruccionismo en el Senado, lo más probable es que los republicanos utilicen el proceso de reconciliación presupuestaria. La conciliación presupuestaria es un proceso que se creó en 1974 como una forma de acelerar la aprobación de leyes fiscales y monetarias. Es una manera rápida de aprobar legislación. Una mayoría simple en ambas Cámaras permitiría prorrogar la ley tributaria mediante una conciliación presupuestaria, evitando así un obstruccionismo.

Sin embargo, el proceso de ampliación de la ley tributaria no está exento de desafíos. Determinar el costo del paquete y cómo financiarlo son obstáculos importantes. Con un costo estimado de más de 4,6 billones de dólares, añadir billones de dólares al déficit puede plantear problemas a algunos legisladores republicanos, posiblemente retrasando la prórroga de la ley. El conocimiento de estos obstáculos potenciales es crucial para una planificación eficaz del impuesto al patrimonio.

Otro inconveniente del proceso de reconciliación presupuestaria es que cualquier ley que reduzca los impuestos debe eliminarse en un plazo de 10 años. Esto se conoce como la Regla Byrd (en honor al senador Robert Byrd), razón por la cual la ley de 2017 expirará en 2026. La Regla Byrd se puede evitar con 60 votos del Senado, que probablemente los republicanos no tengan. Por lo tanto, cualquier extensión de la ley tributaria de 2017 probablemente incluirá una disposición de extinción, lo que hará que expire dentro de 10 años. Si ese escenario ocurre, la planificación del impuesto al patrimonio debería continuar aprovechando la mayor exención. Sin embargo, si no estaba listo para apretar el gatillo con sus dones en 2024, probablemente tendrá un respiro y tiempo adicional para tomar decisiones finales.

Muchas parejas con activos superiores a 50 millones de dólares ya aprovecharon la alta exención del impuesto federal sobre el patrimonio al donar 26 millones de dólares a fideicomisos irrevocables. Esas personas deberían continuar completando esas donaciones utilizando la exención adicional disponible cada año, ya que la exención se ajusta anualmente según la inflación. Además, es posible que quieran considerar otras técnicas de planificación patrimonial, como los fideicomisos de anualidades retenidas por el otorgante y las ventas a fideicomisos del otorgante, que probablemente no serán objeto de la próxima administración.

Las parejas o individuos en el rango de activos de $20 millones a $50 millones que no han donado dinero pueden querer establecer un fideicomiso de reserva y donar una cantidad menor al fideicomiso ($1 millón, por ejemplo) para acostumbrarse a donar y ver cómo se siente. Dependiendo de la ley tributaria de 2017, podrán donar rápidamente cantidades mayores al fideicomiso.

Si establece un fideicomiso de acceso vitalicio conyugal en 2024 con el plan de donarle $13 millones después de las elecciones y luego establece un segundo SLAT en 2025 para utilizar plenamente los $26 millones disponibles para las parejas, debería considerar seguir adelante con su plan. . Cuando configura un SLAT para cada cónyuge, se recomienda que lo haga en años fiscales separados. Cuanto mayor sea el tiempo entre el establecimiento de cada SLAT, mejor. Ahora es el momento de aprovechar el retraso en el probable vencimiento de la ley tributaria de 2017 creando sus SLAT con algunos años de diferencia. Las parejas que establecieron un SLAT en 2012 (cuando estaba previsto que la exención del impuesto federal sobre el patrimonio se redujera a $1 millón), estaban en una excelente posición para crear un segundo SLAT con la expiración de la ley tributaria de 2017.

Finalmente, si vive o posee activos en un estado con un impuesto estatal sobre el patrimonio, no pase por alto los beneficios de las donaciones en su obligación tributaria estatal.