Sube el volumen de su éxito inmobiliario en Inman en la gira: ¡Nashville! Conéctese con los pioneros de la industria y los oradores de primer nivel para obtener ideas poderosas, estrategias de vanguardia y conexiones invaluables. Eleve su negocio y logre sus objetivos más audaces, todos con Music City Magic. Registrarse ahora.
Los consumidores están ansiosos por la inflación nuevamente, con un número creciente convencido de que los precios de las viviendas, los alquileres y las tasas hipotecarias se dirigen en el próximo año, sugieren encuestas de Fannie Mae y la Universidad de Michigan el viernes.
Las expectativas de inflación se dispararon después de que el presidente Donald Trump anunció el 31 de enero que planeaba imponer aranceles a los bienes de China, Canadá y México, la Universidad de Michigan. Encuestas de consumidores encontró.
Joanne Hsu
“El sentimiento del consumidor cayó por segundo mes consecutivo, cayendo alrededor del 5 por ciento para alcanzar su lectura más baja desde julio de 2024”, dijo la directora de encuestas, Joanne Hsu, en un comunicado el viernes. “La disminución fue generalizada, con los republicanos, los independientes y los demócratas que publicaron disminuciones de sentimiento a partir de enero, junto con los consumidores en los grupos de edad y riqueza”.
Mientras que un arancel del 10 por ciento sobre los productos chinos entró en vigencia el martes, la administración ha puesto Aranceles de 25 por ciento propuestos sobre bienes de Canadá y México en espera durante 30 días.
La Asociación Nacional de Constructores de viviendas tiene prevenido Que más del 70 por ciento de la madera blanda importada y el yeso que se usa para paneles de yeso proviene de Canadá y México, y que los constructores de viviendas enfrentarán un deber del 40 por ciento sobre la madera canadiense si el arancel propuesto del 25 por ciento se agrega a las tareas existentes.
La Encuesta Nacional de Vivienda Nacional de Fannie Mae, que concluyó el 21 de enero, antes de que se anunciaran los aranceles propuestos, también descubrieron que a los consumidores están preocupados de que la inflación empeore la asequibilidad de la vivienda.
Kim Betancourt
“Los consumidores parecen cada vez más pesimistas de que las condiciones de asequibilidad de la vivienda mejorarán en todos los ámbitos, ya que una participación creciente espera que los precios de las viviendas, los precios del alquiler y las tasas hipotecarias suban”, dijo el investigador de Fannie Mae, Kim Betancourt, en un declaración Viernes.
Los cinco componentes del índice de sentimiento de consumo de la Universidad de Michigan disminuyeron, reduciendo el índice de 4.6 por ciento desde enero y 11.8 por ciento desde hace un año, a 67.8.
Las expectativas de inflación del consumidor surgen sobre las preocupaciones de las tarifas
Fuente: Encuestas de consumidores de la Universidad de Michigan.
“Las expectativas de inflación del año más del año aumentaron del 3.3 por ciento el mes pasado al 4.3 por ciento este mes, la lectura más alta desde noviembre de 2023 y marcó dos meses consecutivos de aumentos inusualmente grandes”, dijo HSU. “Esta es solo la quinta vez en 14 años que hemos visto un aumento de un mes tan grande (un punto porcentual o más) en las expectativas de inflación del año entero”.
Aunque el sentimiento de los consumidores disminuyó de enero a febrero entre los republicanos y los demócratas, ha habido una “división partidista dramática” en la confianza general desde las elecciones, con los demócratas más pesimistas que los republicanos, dijo el economista senior de Macroeconomía de Panteón, Oliver Allen.
Oliver Allen
“Los cambios políticos en el sentimiento tienden a estar mal correlacionados con las decisiones de gasto, aunque la confianza entre los independientes también ha retrocedido significativamente desde diciembre”, dijo Allen en una nota a los clientes el viernes.
La Universidad de Michigan encuestó a los consumidores del 21 de enero al 3 de febrero, y Trump anunció la pausa de 30 días sobre los aranceles sobre México y Canadá tarde el último día de la ventana de la encuesta, señaló Allen.
“Creemos que el gasto de los consumidores continuará aumentando en el corto plazo por compras preventivas, ya que los consumidores intentan adelantarse a los precios más altos que temen que traerán los aranceles”, dijo Allen.
Fannie Mae’s Encuesta Nacional de Vivienda Generó un ligero aumento en el índice de sentimiento de compra de vivienda del gigante hipotecario (HPSI).
Eso se debe en parte a que el HPSI, que destaca seis preguntas de la encuesta a un solo número, trata las expectativas del consumidor de que los precios de las viviendas aumentarán en los próximos 12 meses como positivo. Las expectativas de que los precios de las viviendas aumentarán significan que los consumidores no están preocupados de que los precios estén a punto de colapsar, lo cual es un signo de confianza en los mercados inmobiliarios.
Fuente: Encuesta Nacional de Vivienda de Fannie MaeEnero de 2025.
Pero el aumento en los precios de las viviendas durante la pandemia ya ha fijado a muchos posibles compradores de viviendas fuera del mercado. Millones de estadounidenses darían la bienvenida a un accidente del mercado inmobiliario, un Encuesta de préstamos encontrado el otoño pasado.
La Encuesta Nacional de Vivienda de Fannie Mae, que alcanzó 1.055 tomadores de decisiones financieras domésticas entre el 2 y el 21 de enero, encontró que el 43 por ciento de los estadounidenses pensaron que los precios de las viviendas seguirían subiendo en los próximos 12 meses, frente al 38 por ciento en diciembre.
Los economistas de Fannie Mae estimaron el mes pasado que los precios nacionales de la vivienda aumentaron un 5,8 por ciento en 2024, y pronostican que subirán a otro 3.5 por ciento En 2025. Pero a medida que se desacelera la apreciación del precio de la vivienda, se espera que los precios bajen en algunos mercados, y ya lo han hecho.
Entre los 50 mercados inmobiliarios más grandes de EE. UU., Los mercados que registran la disminución anual del precio de la vivienda en 2024 incluyeron Austin, Texas (-2.9 por ciento); Tampa, Florida (-2 por ciento); San Antonio, Texas (-1.5 por ciento) y Jacksonville, Florida (-1.1 por ciento), según el Monitor de hipotecas de hielo Informe para febrero.
Ocho de los nueve mercados más grandes de Florida vieron disminuciones de precios el año pasado, con Miami la única excepción, señalaron los autores del informe.
“Dada la migración más lenta al estado, el aumento de los costos de seguro y el crecimiento de los inventarios para la venta, valdrá la pena observar los precios de las viviendas en el estado de Sunshine de cerca a medida que avanzamos en 2025”, dijo el informe.
El Monitor de hipotecas de ICE identificó 18 de los 20 mercados inmobiliarios más fuertes para la apreciación de los precios como ubicadas en partes “hambrientas de inventario” del Medio Oeste y el Noreste.
“En el lado del alquiler, los consumidores han indicado una expectativa muy creciente en los últimos dos meses que aumentarán los precios del alquiler”, dijo Betancourt.
La participación de los consumidores que dijeron que esperan que los precios del alquiler de la vivienda aumenten 8 puntos porcentuales de diciembre a enero, al 65 por ciento. La proporción de consumidores que dijeron que comprarían una casa si tuvieran que moverse aumentó en 3 puntos porcentuales, al 68 por ciento.
“A pesar de que sigue siendo relativamente más barato para los consumidores alquilar que comprar en casi todos los metro de los Estados Unidos, esperamos que los problemas de asequibilidad sigan siendo un verdadero desafío tanto para los inquilinos como para los propietarios de viviendas en el futuro previsible”, dijo Betancourt.
Fuente: Fannie Mae National Housing Survey, enero de 2025.
Las tasas hipotecarias elevadas se han agregado a los desafíos de asequibilidad. Los posibles compradores de viviendas no solo están considerando pagos mensuales más altos, sino que muchos propietarios están sintiendo encerrado a la baja tasa de su hipoteca existente y son reacios a vender.
Después de alcanzar un mínimo de 2024 de 6.03 por ciento el 17 de septiembre, las tasas en hipotecas conformes de tasa fija a 30 años subieron por encima del 7 por ciento en enero por primera vez desde mayo de 2024, según los datos de bloqueo de tasas rastreados por Azul óptimo.
Los economistas de la industria hipotecaria esperan que las tasas de préstamos para el hogar permanezcan elevadas para el resto de este año, y que las probabilidades sean escasas de que las ventas de viviendas existentes se recuperen este año después de alcanzar el nivel más bajo en 30 años en 2024.
“El menor optimismo hacia la perspectiva de la tasa hipotecaria se esperaba en gran medida, ya que las tasas han seguido siendo elevadas e incluso cruzaron el umbral del 7 por ciento a mediados de enero”, dijo Betancourt. “Como se señaló en nuestro último pronóstico, actualmente esperamos que las tasas hipotecarias terminen 2025 alrededor del 6.5 por ciento, relativamente poco cambiado de donde estamos hoy, lo que probablemente continuará obstaculizando el alivio para la asequibilidad de la vivienda y la actividad de ventas de viviendas”.
Fuente: Encuesta Nacional de Vivienda de Fannie MaeEnero de 2025.
Los altos precios de las viviendas y la falta de inventario en muchos mercados, junto con tasas hipotecarias elevadas, lideraron el 78 por ciento de los estadounidenses encuestados por Fannie Mae en enero para decir que era un mal momento para comprar una casa.
Eso no ha cambiado desde diciembre, pero por debajo del 83 por ciento hace un año, y un máximo histórico en registros de encuestas que datan de 2010 de 86 por ciento registrado en mayo de 2024.
Fuente: Encuesta Nacional de Vivienda de Fannie MaeEnero de 2025.
La mayoría de los estadounidenses (63 por ciento) dijeron que enero era un buen momento para vender una casa, sin cambios desde diciembre y más de 3 puntos porcentuales de hace un año. En abril, el 67 por ciento de los encuestados dijo que era un buen momento para comprar una casa.
Fuente: Encuesta Nacional de Vivienda de Fannie MaeEnero de 2025.
El índice de sentimiento de compra de vivienda de Fannie Mae (HPSI) aumentó 0.3 puntos en enero a 73.4. El HPSI aumenta 2.7 puntos en comparación con el mismo tiempo el año pasado.
Si bien hubo poca mejora en el HPSI de diciembre a enero, la perspectiva de la tasa hipotecaria fue el único componente entre seis factores rastreados que se deterioraron.
Obtenga Inman’s Boletín de hipotecas breves entregado directamente a su bandeja de entrada. Un resumen semanal de todas las noticias más importantes en el mundo de las hipotecas y los cierres entregados todos los miércoles. Haga clic aquí para suscribirse.
