¡Tu vida no puede esperar! Aprenda a desacumular.

Si nunca ha conocido el término “desacumulación”, probablemente se esté preguntando: “¿Decumu-qué???”

Durante la mayor parte de su vida como inversor, se ha centrado en la inversión de acumulación, creando riqueza con el tiempo maximizando el rendimiento de su inversión para un nivel determinado de riesgo. Ha tenido el lujo de contar con horizontes temporales más largos y la capacidad de capear las consecuencias de la volatilidad a corto plazo. Sin tener en cuenta los objetivos de gasto, su cartera podría crecer sin interrupciones, tal vez incluso en piloto automático a medida que pasan los años.

A medida que se acerca la jubilación, necesito que me escuche sobre esto: una mentalidad de acumulación no será ideal una vez que esté en el otro lado del trabajo de tiempo completo.

¿Qué es la desacumulación?

La desacumulación es el proceso de gastar los activos que tanto ha trabajado para acumular a lo largo de su vida. Piense en sus inversiones como en un huerto. Tu vida hasta ahora se ha centrado en cuidar los árboles para que produzcan los frutos más deliciosos posibles. Ahora es el momento de cosechar esas manzanas; necesita herramientas y estrategias diferentes a las que empleó en la fase de crecimiento.

Una estrategia de desacumulación eficaz debe:

1. Centrarse en los resultados.
2. Tenga en cuenta múltiples horizontes temporales.
3. Cree un plan para retirar activos.

Resultados frente a rendimientos ideales

La planificación de la jubilación generalmente comienza como un intento de resolver una fórmula matemáticay a menudo nos olvidamos de evaluar los resultados de la vida. Las consecuencias de la vida real son más importantes que los modelos estadísticos. A medida que adopta una mentalidad de desacumulación, centre sus decisiones en crear los resultados correctos para usted, no en las opciones que puedan generar retornos óptimos de sus inversiones. Especialmente para las inversiones que necesitará a corto plazo, el rendimiento de su dinero es mucho más importante que las ganancias en su dinero (más sobre eso en un momento).

Hace unos años, a un cliente le diagnosticaron una enfermedad cardíaca. Matemáticamente, la mayoría de las personas se benefician de esperar hasta la plena edad de jubilación para recibir el Seguro Social. Sin embargo, mi cliente, lo llamaremos Sam, no pensó que viviría tanto. Quería aprovechar su beneficio lo antes posible para utilizar los fondos y disfrutar de buena salud mientras durara. Falleció recientemente cuando tenía poco más de setenta años. Sam creó recuerdos maravillosos con su familia, especialmente con sus nietos, porque había elegido utilizar sus recursos para experiencias, no acumularlos para obtener rendimientos ideales.

Invierta para múltiples horizontes de tiempo

Oyentes de mi podcast, El hombre que responde a la jubilación, Reconoceré esta regla como el principio rector de mi estrategia de inversión característica de “pastel”. Durante los años de acumulación, la mayoría de los inversores tratan sus carteras como un gran gráfico circular de asignación que se invertirá durante un período prolongado. Durante la jubilación, un plan de desacumulación bien pensado reconoce que, para sus necesidades a corto plazo, la devolución de su dinero es primordial (le dije que regresaríamos). Sin embargo, aún necesita gestionar el riesgo de inflación o de que su dinero sobreviva, por lo que no tiene sentido trasladar todo al efectivo. Es importante que asigne su cartera en consecuencia para terminar con algunas capas de gráficos circulares (también conocidos como pastel). Conocer el propósito (y, por tanto, el plazo) de sus cuentas le ayudará enormemente a la hora de tomar decisiones de inversión.

Crear un plan de gastos

Durante los años de acumulación, los inversores diligentes a menudo ahorran dinero sin pensar específicamente en el propósito de esos fondos, o si piensan en el propósito, se lo denomina en términos generales “jubilación”. Una vez que tengas imaginó sus objetivos en la jubilaciónidentificar el propósito de cada inversión y cómo le ayudará a alcanzar sus objetivos es esencial para ganar confianza en su plan. ¿Qué cuenta creará su “cheque de pago” a corto plazo? ¿Qué cuentas son “dinero divertido” que se pueden utilizar para viajar? ¿Qué cuenta actuará como fondo de emergencia para gastos inesperados del hogar o facturas de salud? Identificar sus intenciones para cada inversión lo ayudará a crear un plan bien pensado para gastar esos activos y le permitirá sentirse cómodo gastando en experiencias de la vida, especialmente en los años de jubilación anticipada, cuando el gasto en viajes y creación de recuerdos puede ser mayor que en años posteriores.

yo recientemente habló con Karen, miembro del Rock Retirement Club en El hombre que responde a la jubilación podcast. Antes de unirse a RRC, siguió el enfoque tradicional de vivir sólo de los intereses de las inversiones (he hablado antes sobre el limitaciones de reglas de inversión como estas). No había considerado la idea de reservar efectivo para financiar los primeros años de su jubilación, y mucho menos había considerado retirar el capital de sus cuentas. Como resultado, su vida era cómoda pero pequeña.

Poco después de unirse a RRC, Karen me habló sobre una enfermedad ocular degenerativa que padecía en su familia. A su hermana le acababan de diagnosticar la enfermedad. Karen, que siempre había soñado con viajar por el mundo, era consciente de los riesgos para su propia visión. Nuestra conversación la ayudó a darse cuenta de que estaba bien usar algunos de sus activos de jubilación para viajar y disfrutar de experiencias de vida mientras todavía estaba sana y era lo suficientemente joven para disfrutarlas. Comprender los mecanismos de desacumulación le dio la confianza para invertir en su vida.

He ejercido como planificador financiero durante más de treinta años. En ese tiempo, he visto a muchas personas dejar la vida sobre la mesa, renunciando a experiencias y recuerdos porque no saben cómo desacumular sus bienes. Por otro lado, he visto a personas seguir invirtiendo como si estuvieran acumulando, asumiendo muchos más riesgos de los necesarios y viéndose obligadas a vivir una jubilación más escasa después de sufrir pérdidas. ¡No quiero ninguna de esas opciones para ti! Si está a punto de jubilarse anticipadamente o se encuentra en proceso de jubilación, es fundamental que conozca su plan para desacumular su cartera. ¡Tu vida está sucediendo ahora! No esperes.